Kinh doanh và Phát triển Bình Dương (TDC): Dòng tiền kinh doanh âm kỷ lục 551,6 tỷ đồng trong 9 tháng đầu năm 2025

6 giờ trướcBài gốc

Trong quý III/2025, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương ghi nhận doanh thu đạt 684,01 tỷ đồng, tăng 298,3% so với cùng kỳ, lợi nhuận sau thuế đạt 89,74 tỷ đồng, tăng 66,1% so với cùng kỳ năm trước. Trong đó, biên lợi nhuận gộp bất ngờ giảm mạnh từ 60,4%, về 16,7%.

Trong kỳ, lợi nhuận gộp tăng 10,4% so với cùng kỳ, tương ứng tăng thêm 10,8 tỷ đồng, lên 114,54 tỷ đồng; doanh thu tài chính tăng đột biến 37,88 tỷ đồng, lên 37,89 tỷ đồng; chi phí tài chính giảm 9,5%, tương ứng giảm 2,63 tỷ đồng, về 24,95 tỷ đồng; chi phí bán hàng và quản lý doanh nghiệp tăng 61%, tương ứng tăng thêm 14,97 tỷ đồng, lên 39,53 tỷ đồng và các hoạt động khác biến động không đáng kể.

Lũy kế trong 9 tháng đầu năm 2025, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương ghi nhận doanh thu đạt 1.315,4 tỷ đồng, tăng 223,5% so với cùng kỳ, lợi nhuận sau thuế đạt 155,94 tỷ đồng, tăng 49,7% so với cùng kỳ năm trước.

Trong năm 2025, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương đặt kế hoạch tổng doanh thu 3.139,49 tỷ đồng, tăng 139,9% so với cùng kỳ; lợi nhuận sau thuế dự kiến 253,74 tỷ đồng và cổ tức dự kiến tỷ lệ 8%.

Như vậy, kết thúc 9 tháng đầu năm 2025 với lãi sau thuế đạt 155,94 tỷ đồng, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương mới hoàn thành 61,5% so với kế hoạch năm.

Bên cạnh lợi nhuận tăng mạnh, trong 9 tháng đầu năm 2025, dòng tiền kinh doanh chính của Kinh doanh và Phát triển Bình Dương lại ghi nhận âm 551,6 tỷ đồng so với cùng kỳ dương 120,7 tỷ đồng. Ngoài ra, cũng trong kỳ, dòng tiền đầu tư dương 277,5 tỷ đồng và dòng tiền tài chính dương 315,6 tỷ đồng, chủ yếu do thu tiền đợt phát hành riêng lẻ.

Được biết, theo dữ liệu trên iBoard của Chứng khoán SSI, từ năm 2016 tới năm 2024, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương chưa năm nào dòng tiền âm kỷ lục như 9 tháng đầu năm 2025. Trong đó, dòng tiền kinh doanh âm lớn nhất là năm 2023 với giá trị âm 46,59 tỷ đồng.

Về quy mô tài sản, tính tới ngày 30/9, tổng tài sản của Kinh doanh và Phát triển Bình Dương tăng nhẹ 4% so với đầu năm, tương ứng tăng thêm 175,7 tỷ đồng, lên 4.586,8 tỷ đồng. Trong đó, tài sản chủ yếu ghi nhận 1.948,1 tỷ đồng các khoản phải ngắn hạn, chiếm 42,5% tổng tài sản; 1.876,5 tỷ đồng tài sản dở dang dài hạn, chiếm 40,9% tổng tài sản; 350,6 tỷ đồng tồn kho, chiếm 7,6% tổng tài sản và các khoản mục khác chiếm tỷ trọng không đáng kể.

Điểm đáng lưu ý, dù đã thực hiện thành công tăng vốn từ 1.000 tỷ đồng lên 1.272,28 tỷ đồng thông qua đợt phát hành cổ phiếu riêng lẻ. Tuy nhiên, tại thời điểm 30/9, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương cũng chỉ sở hữu 55,99 tỷ đồng tiền mặt (đầu năm 14,5 tỷ đồng).

Số lượng cổ phiếu mà Becamex IDC sở hữu không thay đổi sau đợt tăng vốn.

Thêm nữa, sau đợt tăng vốn, tỷ lệ sở hữu của Tập đoàn Đầu tư và Phát triển Công nghiệp Becamex – CTCP (Becamex IDC, mã BCM – sàn HOSE) đã giảm sở hữu từ 60,7%, về 47,73% vốn điều lệ. Ngoài ra, Công ty cũng có thêm hai cổ đông lớn mới là CTCP An Phú Gia Holdings sở hữu 7,98% vốn điều lệ; CTCP Đầu tư Hải Đăng TBCONS đang sở hữu 7,63% vốn điều lệ và còn lại 36,67% vốn điều lệ thuộc về các cổ đông khác.

TDC có thêm 2 tổ chức là cổ đông lớn sau đợt tăng vốn.

Về cổ phiếu, đóng cửa phiên giao dịch ngày 28/10, cổ phiếu TDC đóng cửa giá tham chiếu 11.850 đồng/cổ phiếu.

Duy Bắc

Nguồn ĐTCK : https://tinnhanhchungkhoan.vn/kinh-doanh-va-phat-trien-binh-duong-tdc-dong-tien-kinh-doanh-am-ky-luc-5516-ty-dong-trong-9-thang-dau-nam-2025-post379441.html