Một số cổ phiếu cần quan tâm ngày 29/7

7 giờ trướcBài gốc

Khuyến nghị tăng tỷ trọng đối với cổ phiếu VGC

Công ty Chứng khoán Sài Gòn – Hà Nội (SHS) tiếp tục duy trì khuyến nghị OVERWEIGHT đối với cổ phiếu của Tổng công ty VIGLACERA (VGC) và nâng mức giá mục tiêu lên 73.600 đồng/cổ phiếu. Tại mức giá mục tiêu, VGC giao dịch với mức P/E forward cho năm 2026 là 15 lần, thấp hơn so với mức trung bình của ngành là 17,1 lần.

Kết thúc quý II/2025, doanh thu thuần của VGC đạt 3.240 tỷ đồng (tăng 19% so với cùng kỳ), lợi nhuận sau thuế hợp nhất đạt 540 tỷ đồng (tăng 216%). Lũy kế 6 tháng, doanh thu thuần của VGC đạt 6.095 tỷ đồng (tăng trưởng 13%), lợi nhuận sau thuế hợp nhất đạt 839 tỷ đồng (tăng 105% so với cùng kỳ).

Kết quả kinh doanh của VGC bứt phá nhờ vào mảng bất động sản KCN tăng trưởng vượt bậc (doanh thu 6 tháng đạt 1.967 tỷ đồng, tăng 21% và lợi nhuận gộp đạt 1.305 tỷ đồng, tăng 54,2%) trong khi các mảng kinh doanh khác của doanh nghiệp vẫn duy trì ổn định. Kết quả kinh doanh của mảng bất động sản khu công nghiệp đã vượt xa dự báo trước đó của SHS (vượt 28% lợi nhuận dự báo).

Với diễn biến hoạt động kinh doanh mảng bất động sản KCN và các thông tin đàm phán thuế quan có lợi, SHS điều chỉnh nâng dự báo diện tích cho thuê đất khu công nghiệp từ 125 ha/năm lên 140 ha/năm, trong đó tập trung chủ yếu tại các khu công nghiệp có vị trí đắc địa và có mức giá cho thuê cao như Yên Mỹ (Hưng Yên) và Thuận Thành 1 (Bắc Ninh).

Ngoài ra, SHS cũng nâng mức P/E mục tiêu từ 12,9 lần lên 15 lần nhằm phản ánh sự tích cực của VN-Index trong quãng thời gian gần đây.

Khuyến nghị tăng tỷ trọng đối với cổ phiếu VCG

Công ty Chứng khoán Agribank (Agriseco) khuyến nghị tăng tỷ trọng cổ phiếu của Tổng Công ty cổ phần Xuất nhập khẩu và Xây dựng Việt Nam (VCG) với giá mục tiêu 27.000 đồng/cổ phiếu. Triển vọng tăng trưởng của Vinaconex đến từ việc đồng loạt đẩy mạnh các mảng chủ lực gồm bất động sản, xây lắp hạ tầng và đầu tư tài chính.

Trong quý II/2025, Vinaconex đã chính thức mở bán dự án Vera Diamond City tại khu đô thị đại lộ Hòa Bình kéo dài. Chỉ sau 1 tháng, tỷ lệ đặt cọc đã đạt 30%, cho thấy sức hút lớn của dự án. Đồng thời, Vinaconex Diamond Tower tại Trung tâm thương mại Chợ Mơ cũng ghi nhận tỷ lệ hấp thụ gần như tuyệt đối trong đợt mở bán thứ ba. Ngoài ra, doanh thu từ dự án Green Diamond dự kiến sẽ được ghi nhận trong quý II, góp phần cải thiện đáng kể kết quả kinh doanh.

Bên cạnh mảng bất động sản, hoạt động xây lắp hạ tầng của Vinaconex tiếp tục duy trì tiến độ vượt kế hoạch. Đơn cử như dự án Nút giao Phú Thứ tại Ninh Bình đã hoàn thiện phần hầm kín và hầm hở từ đầu tháng 7, dự kiến về đích trước 3 tháng. Gói thầu xây dựng đường cao tốc Tuyên Quang - Hà Giang đạt sản lượng thực hiện 496 tỷ đồng, tương đương 55% giá trị hợp đồng. Các dự án trọng điểm khác như nhà ga hành khách sân bay Long Thành, đường Vành đai 4 và cải tạo hồ Hoàng Cầu cũng đang trong giai đoạn thi công cao điểm.

Không chỉ dừng lại ở hoạt động xây dựng và bất động sản, mảng đầu tư tài chính của Vinaconex được kỳ vọng tăng trưởng nhờ điều kiện thời tiết thuận lợi cho thủy điện và nhu cầu sử dụng nước sạch tăng mạnh trong mùa hè. Đặc biệt, công ty cũng đã thông qua phương án chuyển nhượng toàn bộ 51% cổ phần tại Vinaconex ITC (VCR), với khối lượng giao dịch lớn ghi nhận trên thị trường trong tháng 7. Thương vụ này có thể giúp VCG ghi nhận lợi nhuận bất thường và cải thiện dòng tiền đáng kể trong năm nay.

Với triển vọng tăng trưởng kết quả kinh doanh tích cực trong quý 2 cũng như cả năm 2025, Agriseco khuyến nghị nhà đầu tư tăng tỷ trọng cổ phiếu VCG với giá mục tiêu 27.000 đồng/cổ phiếu, tương ứng mức upside 12,2%.

► Nhận định chứng khoán 29/7: Tiếp đà tăng, VN-Index có thể thử thách mức 1.567 điểm

CTV Kim Oanh/VOV.VN

Nguồn VOV : https://vov.vn/thi-truong/chung-khoan/mot-so-co-phieu-can-quan-tam-ngay-297-post1218400.vov